Quiconque s'installe dans le sud de l'Italie à la retraite et perçoit une pension de l'étranger peut, depuis 2019, bénéficier de l'un des régimes fiscaux les plus attractifs d'Europe : au lieu de l'impôt sur le revenu ordinaire italien, seul un taux forfaitaire de 7 % s'applique à l'ensemble des revenus de source étrangère, pendant dix ans au maximum. Ce dispositif a été conçu à l'origine pour soutenir le développement démographique des régions structurellement défavorisées du Mezzogiorno, sans fixer de plafond de revenus. Le 7 avril 2026, une réforme importante est entrée en vigueur, élargissant considérablement le nombre de communes éligibles. Pour les retraités envisageant une installation à la retraite l'offre s'est ainsi sensiblement élargie.
Ce qu'est le régime à 7 % pour les retraités
Le Regime dei pensionati esteri est inscrit à l'article 24-ter du code général des impôts italien, le TUIR (Testo Unico delle Imposte sui Redditi), et a été introduit par la loi de finances 2019. Tout retraité étranger s'établissant dans une commune qualifiée du sud de l'Italie acquitte, sur l'ensemble de ses revenus de source étrangère, un impôt de substitution forfaitaire de 7 % en lieu et place de l'impôt ordinaire sur le revenu (IRPEF), dont le taux varie de 23 à 43 % selon le niveau de revenus. Le régime s'applique non seulement à la pension elle-même, mais également à d'autres revenus étrangers tels que les dividendes, les intérêts, les loyers et les plus-values. Comme le portail juridique italien La Legge per Tutti le documente dans son analyse approfondie, l'Agenzia delle Entrate a confirmé dans plusieurs prises de position que les produits résultant de la dissolution de sociétés étrangères relèvent également de ce régime.
Conditions et critères d'éligibilité
Plusieurs conditionsprécises doivent être réunies pour bénéficier du régime. Les demandeurs ne doivent pas avoir été fiscalement résidents en Italie au cours des cinq années fiscales précédant leur installation, et doivent provenir d'un pays avec lequel l'Italie a conclu un accord de coopération administrative en matière fiscale. Cette condition est notamment remplie pour l'Allemagne, l'Autriche et la Suisse, ainsi que pour de nombreux autres États. Le demandeur doit en outre percevoir une pension de source étrangère : sont reconnues non seulement les pensions publiques, mais aussi les retraites d'entreprise et les assurances-retraite privées. La durée maximale est de dix ans, calculée à partir de l'année d'installation, en incluant les neuf années fiscales suivantes. Le régime est optionnel et s'active via la déclaration de revenus italienne lors de la première année fiscale concernée.
Contrairement au régime Neo-Residenti destiné aux personnes fortunées, qui prévoit une imposition forfaitaire annuelle de 300 000 euros, le régime à 7 % ne comporte aucun plafond de revenus, ce qui le rend particulièrement attractif pour les retraités disposant de revenus étrangers moyens. L'impôt de substitution est acquitté en un seul versement à l'échéance fiscale ordinaire et couvre l'ensemble des postes de revenus étrangers, sans qu'il soit nécessaire d'imposer individuellement chaque source de revenus. Les impôts sur la fortune IVIE sur les biens immobiliers étrangers et IVAFE sur les avoirs étrangers ne s'appliquent pas, mais l'obligation déclarative dans le cadre du Quadro RW de la déclaration fiscale demeure.
Quelles communes sont éligibles
Le périmètre géographique du régime est clairement défini. Seules les communes situées dans les huit régions du Mezzogiorno sont éligibles : Abruzzo, Molise, Campania, Puglia, Basilicata, Calabria, Sicilia et Sardegna. Au sein de ces régions, seules les communes ne dépassant pas un certain seuil de population sont retenues. Le recensement de la population réalisé par l'ISTAT au 1er janvier de l'année précédente fait foi. Quiconque active le régime en 2026 doit donc se référer aux données démographiques au 1er janvier 2025. Par ailleurs, les communes touchées par le séisme de 2009 dans les régions du centre de l'Italie sont éligibles indépendamment du seuil de population.
Pour les personnes envisageant de s'installer, le choix de la commune est déterminant. Les petits villages de montagne à l'intérieur des terres offrent souvent un cadre de vie quotidien très différent de celui des villes côtières plus importantes, qui ont été intégrées au régime par la réforme en cours. Ceux qui recherchent une communauté germanophone établie ou des infrastructures médicales suffisantes devraient examiner attentivement chaque commune avant de prendre leur décision. Les prix de l'immobilier varient également considérablement d'une région à l'autre et méritent d'être pris en compte dans le choix de la localisation.
La réforme 2026 : de 20 000 à 30 000 habitants
La principale nouveauté de 2026 concerne le seuil de population des communes éligibles. Comme le portail juridique italien Fiscomania le documente dans son analyse détaillée de la nouvelle réglementation, l'article 26 de la loi n° 34 du 11 mars 2026, la Legge PMI (Legge annuale sulle piccole e medie imprese), a relevé le plafond de population des communes qualifiées de 20 000 à 30 000 habitants. La nouvelle réglementation est entrée en vigueur le 7 avril 2026 et s'applique à tous les transferts de résidence effectués au cours de l'année fiscale en cours.
Cet élargissement ouvre le régime à de nombreuses villesqui en étaient jusqu'alors exclues en raison de leur nombre d'habitants, bien qu'elles soient plus attractives sur le plan des infrastructures et de la culture que les petits villages de montagne. Parmi les villes nouvellement éligibles les plus connues figurent Acireale, Mazara del Vallo et Ragusa en Sicile, Crotone et Lamezia Terme en Calabre, Nocera Inferiore, Nola et Portici en Campanie, ainsi que Molfetta, Altamura et Andria en Pouilles. Comme le portail spécialisé italien FiscoeTasse le souligne dans son évaluation de la réforme, l'augmentation du seuil devrait permettre l'intégration d'environ 74 nouvelles communes dans le régime, dans le but de rendre l'Italie plus compétitive par rapport aux autres régimes européens destinés aux retraités.
Quels revenus sont couverts
Le régime couvre l'ensemble des revenus de source étrangère . Outre la pension étrangère elle-même, relèvent de l'impôt de substitution les dividendes d'actions étrangères, les intérêts de comptes détenus à l'étranger, les loyers perçus sur des biens immobiliers situés à l'étranger, les plus-values réalisées sur la cession de titres étrangers et tout autre revenu de source étrangère. Comme le portail spécialisé ITAXA le précise dans son analyse juridique, l'Agenzia delle Entrate a clarifié, en réponse à la demande d'interprétation n° 292 de 2025, que les produits de la liquidation de sociétés étrangères sont également couverts par le régime.
Les revenus de source italienne sont exclus du régime et sont imposés aux taux ordinaires italiens. Quiconque exerce une activité accessoire en Italie ou met un bien immobilier en location durant la période d'application du régime doit déclarer ces revenus séparément et les soumettre à l'IRPEF ordinaire. Les cotisations de sécurité sociale sur les revenus courants restent également dues, indépendamment du régime à 7 %.
Comment demander le régime
La demande d'adhésion au régime s'effectue via la déclaration de revenus italienne de la première année au cours de laquelle le transfert de résidence en Italie a été effectué. Deux étapes sont nécessaires avant la déclaration fiscale : l'inscription à l'Anagrafe de la nouvelle commune de résidence (residenza anagrafica) et la demande du Codice Fiscale auprès de l'Agenzia delle Entrate locale. Pour les bases générales d'un déménagement en Italie, l'article de référence Émigrer en Italie : ce qu'il faut absolument savoir offre une vue d'ensemble complète sur le Codice Fiscale, l'inscription de résidence et l'assurance maladie.
Pour la mise en œuvre concrète du régime, il est recommandé de travailler avec un conseiller fiscal italien (Commercialista), qui remplira la déclaration fiscale de manière à ce que l'option à 7 % soit correctement sélectionnée et que les justificatifs nécessaires provenant du pays d'origine (convention de double imposition, attestations de retraite) soient joints. La charge de travail de la première année est substantielle, mais les années suivantes, la déclaration fiscale se limite à la mise à jour régulière des revenus étrangers. L'impôt de substitution est versé en un seul paiement à la date d'échéance ordinaire (30 juin de l'année suivante).
